Αξιολόγηση Εμπορικών Συναλλαγών με Χρηματοοικονομικούς Δείκτες

Αξιολόγηση Εμπορικών Συναλλαγών με Χρηματοοικονομικούς Δείκτες

Υπόθεση (το «στόρι» του παραδείγματος)

Ο Νίκος διαθέτει 10.000€ και κάνει δοκιμαστικές συναλλαγές σε μετοχές χρησιμοποιώντας απλές τεχνικές ανάλυσης (γραμμές τάσης, δείκτες κ.λπ.). Θέλουμε να δούμε αν οι συναλλαγές του ήταν καλές και γιατί.

1. Return on Trade (RoT – Απόδοση Συναλλαγής)

Ορισμός:
Δείχνει πόσο κέρδισε ή έχασε ο Νίκος σε μία συναλλαγή.

Τύπος:
RoT = (Τιμή Πώλησης − Τιμή Αγοράς) / Τιμή Αγοράς

Παράδειγμα:
Ο Νίκος αγόρασε μια μετοχή στα 50€ και την πούλησε στα 55€.

RoT = (55 − 50) / 50 = 5 / 50 = 0,10 = 10%

Συμπέρασμα:
Για κάθε 100€ που επένδυσε, κέρδισε 10€.
Η αγορά έγινε όταν η τιμή «έσπασε» μια αντίσταση (breakout).

2. Win Rate (Ποσοστό Επιτυχίας)

Ορισμός:
Δείχνει πόσες συναλλαγές ήταν κερδοφόρες.

Τύπος:
Win Rate = Κερδοφόρες Συναλλαγές / Σύνολο Συναλλαγών

Παράδειγμα:
Ο Νίκος έκανε 10 συναλλαγές και κέρδισε στις 6.

Win Rate = 6 / 10 = 60%

Συμπέρασμα:
Οι περισσότερες αποφάσεις του ήταν σωστές.
Χρησιμοποίησε RSI (Relative Strength Index), δείκτη που δείχνει αν μια μετοχή είναι «υπερβολικά φθηνή».

3. Risk / Reward Ratio (Ρίσκο προς Κέρδος)

Ορισμός:
Συγκρίνει πόσα μπορεί να χάσει με πόσα μπορεί να κερδίσει.

Τύπος:
Risk/Reward = Πιθανό Κέρδος / Πιθανή Ζημία

Παράδειγμα:
Μέγιστη ζημία: 50€
Στόχος κέρδους: 150€

Risk/Reward = 150 / 50 = 3 (ή 1:3)

Συμπέρασμα:
Ακόμα κι αν χάσει κάποιες φορές, λίγες καλές συναλλαγές αρκούν.

4. Maximum Drawdown (Μέγιστη Πτώση Κεφαλαίου)

Ορισμός:
Η μεγαλύτερη πτώση των χρημάτων του.

Τύπος:
Drawdown = (Χαμηλότερο Κεφάλαιο − Υψηλότερο Κεφάλαιο) / Υψηλότερο Κεφάλαιο

Παράδειγμα:
Το κεφάλαιο από 10.000€ έπεσε στα 9.000€.

Drawdown = (9.000 − 10.000) / 10.000 = −10%

Συμπέρασμα:
Ο Νίκος ρίσκαρε, αλλά δεν έχασε τον έλεγχο.

5. Sharpe Ratio (Απόδοση σε σχέση με τον Κίνδυνο)

Ορισμός:
Δείχνει αν τα κέρδη άξιζαν τον κίνδυνο.

Τύπος:
Sharpe = (Απόδοση − Απόδοση χωρίς Ρίσκο) / Μεταβλητότητα

Παράδειγμα:
Απόδοση: 12%
Χωρίς ρίσκο: 2%
Μεταβλητότητα: 5%

Sharpe = (12 − 2) / 5 = 2

Συμπέρασμα:
Πολύ καλή στρατηγική για το ρίσκο που πήρε.

6. Trade Expectancy (Αναμενόμενο Κέρδος)

Ορισμός:
Πόσα χρήματα κερδίζει κατά μέσο όρο σε κάθε trade.

Τύπος:
Expectancy = (Win Rate × Κέρδος) − (Loss Rate × Ζημία)

Παράδειγμα:
Win Rate 60%, κέρδος 100€, ζημία 40€.

Expectancy = (0,6×100) − (0,4×40) = 60 − 16 = 44€

7. Profit Factor (Σχέση Κερδών / Ζημιών)

Ορισμός:
Δείχνει αν τα συνολικά κέρδη είναι περισσότερα από τις απώλειες.

Τύπος:
Profit Factor = Συνολικά Κέρδη / Συνολικές Ζημίες

Παράδειγμα:
Κέρδη 1.200€, ζημιές 600€.

PF = 1.200 / 600 = 2

8. Average Trade Duration (Μέση Διάρκεια)

Ορισμός:
Πόσο χρόνο κρατά μια συναλλαγή.

Τύπος:
Μέση Διάρκεια = Συνολικός Χρόνος / Αριθμός Trades

Παράδειγμα:
200 λεπτά / 8 trades = 25 λεπτά

9. Volatility-Adjusted Return (Απόδοση με βάση τη Μεταβλητότητα)

Ορισμός:
Απόδοση χωρίς έντονες διακυμάνσεις.

Τύπος:
Απόδοση / Μεταβλητότητα

Παράδειγμα:
10% / 5% = 2

10. Capital Utilization Ratio (Χρήση Κεφαλαίου)

Ορισμός:
Πόσα χρήματα από το σύνολο χρησιμοποιεί.

Τύπος:
Χρήση = Επενδυμένα / Σύνολο

Παράδειγμα:
7.000€ / 10.000€ = 70%

Τελικό συμπέρασμα

Ο Νίκος:
✔ διαχειρίστηκε σωστά τον κίνδυνο
✔ δεν έβαλε όλα τα χρήματα μαζί
✔ είχε θετικό μαθηματικό αποτέλεσμα

➡️ Άρα η στρατηγική του θεωρείται αποτελεσματική.

Download excel file: Αξιολόγηση_Εμπορικών_Συναλλαγών_Δείκτες.xlsx

Γλωσσ΄άρι